Optimaliseer jou opsies handel strategieë Na 'n half jaar van entoesiastiese terugvoer en voorstelle van die QuantyCarlo Gemeenskap van professionele opsie handelaars, ons is trots om die vrystelling van QuantyCarlo 1.0 Hierdie groot opgradering is gepak met verbeterings en nuwe funksies aan te kondig, en stel 'n hele nuwe gebruiker koppelvlak wat jou toelaat om outomaties backtests interaktief hardloop binne sekondes van die installasie. Klik hier om die vrystelling notas in PDF-formaat af te laai. Alle New Gebruikerskoppelvlak In die verlede, nuwe gebruikers soms gevind x02026 Lees meer. Larry Richards, uit QuantyCarlo, het langs 'n handel scenario Jim Adams het ontwerp. Geniet die herhaling Bespreek hierdie webinar, vra die vraag of versoeke vir die volgende webinar in ons forums. Registreer vir die volgende QuantyCarlo Onderwys webinar op 12 Mei hier x02026 Lees meer. Vandag vrygestel ons 'n QuantyCarlo Server opgradering wat 'n paar kwessies opgelos. 1) Daar is 'n paar teenstrydigheid in die resultate van die einde van die dag simbole op die vrye bediener is. Dit was as gevolg van 'n deel van die historiese data stoor in die geheue te laai van simbole vinniger te maak. Die onderliggende data van die een baan is een of ander manier beïnvloed die volgende werk om te verwerk. Dit was veral opvallend by die berekening van TA seine op die onderliggende prys reeks. 2) Die veranderlikes teken is nou behoorlik funksioneer. Wanneer x02026 Lees meer. Larry Richards sal volgende weke QuantyCarlo Onderwys aan te bied by Capital Gesprekke oor Dinsdag 26 Mei om 6:00 VS Eastern Time. Die klas sal aangeteken word as jy woon kan nie by te woon. Bespreek hierdie webinar, vra die vraag of versoeke vir die volgende webinar in ons forums. Registreer vir die volgende QuantyCarlo Onderwys webinar op 26 Mei hier As u enige vrae of iets youd soos Larry te dek in die volgende weke klas het, post jou versoek QuantyCarlo Forum of op hierdie hieronder post. x02026 Lees meer. Larry Richards, uit QuantyCarlo, het langs 'n handel scenario deur die vestiging van 'n basislyn vir die handel en dan begin om 'n verhandeling van plan binne QuantyCarlo sagteware te bou. Geniet die herhaling Bespreek hierdie webinar, vra die vraag of versoeke vir die volgende webinar in ons forums. Registreer vir die volgende QuantyCarlo Onderwys webinar op 12 Mei hier x02026 Lees meer. QuantyCarlo Data Viewer is 'n gratis nuwe instrument om historiese opsie ketting data te blaai. Gebruikers kan 'n gratis rekening te skep en blaai op die hele historiese databasis van duisende onderliggende simbole, sommige gaan terug oor 10 jaar, in 15-minute-intervalle. QuantyCarlo word bereken dat die opsie Grieke en kan gebruikers kies watter opsie Grieke hulle wil sien. QuantyCarlo data kom hoofsaaklik uit Livevol maar ander data verskaffers gebruik word om die hoogste gehalte van historiese opsie x02026 verseker Lees meer. Larry Richards het 'n winsgewende terug toets van 'n vertikale verspreiding en hoe hy gebou die handel idee en toets. Hy het aangekondig 'n paar nuwe tools en funksies en beantwoord vrae uit die QuantyCarlo forums en gestuur om te ondersteun. Sluit aan by die volgende QuantyCarlo Onderwys webinar op 21 April hier. x02026 Lees meer. Soos u waarskynlik weet, elke opsie het 'n bod en vra. Eenvoudig gestel, ons neem die gemiddelde van die twee om die middel prys te kry. Dikwels mense dink van die middel prys as die markprys. Maar as ons handelaars weet, net omdat jy 'n bestelling te plaas by die middel nie die geval dat jy sal kry gevul by die middel. Dikwels kry ons as nuwes volgemaak teen 'n prys wat 'n bietjie minder gunstig is as die middel, maar daar is gevalle waar dit werk ook andersom. As glip nie-nul, QuantyCarlo werk altyd x02026 Lees meer. Ons is op soek na iemand met die volgende eienskappe: - Passionate oor handel opsies - Geskoolde op die bou van handel algoritmes gebruik van simboliese logika - In staat om doeltreffende en intuïtief opleiding materiaal te ontwerp - Geniet die hulp van ander handelaars op te los algoritmiese handel probleme As dit klink soos jy, stuur vir ons jou CV by supportquantycarlo x02026 Lees meer. Larry Richards het die eerste QuantyCarlo Onderwys webinar op kapitaal gesprekke vroeër vandeesweek. Larry beantwoord vrae uit die QuantyCarlo forums en gestuur om te ondersteun. Larry opgedateer almal op onlangse updates en opkomende verbeterings aan QuantyCarlo. Larry het dan 'n wandeling deur 'n gebruik geval van die verkoop van 'n naakte gestel, insluitend die bou van die plan handel en verskeie wenke en truuks oor hoe om die sagteware te gebruik. Larry beantwoord baie vrae tydens die webinar. x02026 Lees meer. Back testing: interpretasie van die verlede back testing is 'n belangrike komponent van doeltreffende handel-stelsel ontwikkeling. Dit word gedoen deur rekonstruksie, met historiese data, ambagte wat sou plaasgevind het in die verlede met behulp van reëls bepaal deur 'n gegewe strategie. Die resultaat bied statistieke wat gebruik kan word om die doeltreffendheid van die strategie te meet. Die gebruik van hierdie data, kan handelaars te optimaliseer en hul strategieë te verbeter, vind 'n tegniese of teoretiese tekortkominge, en vertroue in hul strategie te verkry voordat hulle aansoek doen dit aan die werklike markte. Die onderliggende teorie is dat enige strategie wat goed in die verlede gewerk het, is geneig om goed te werk in die toekoms, en omgekeerd, 'n strategie wat swak presteer in die verlede is geneig om swak presteer in die toekoms. Hierdie artikel neem 'n blik op wat aansoeke word gebruik om backtest, watter soort data is verkry, en hoe om dit om die data en die gereedskap back testing kan baie waardevolle statistiese terugvoer te gee oor 'n gegewe stelsel gebruik. Sommige universele statistieke back testing sluit in: netto wins of verlies - Net persentasie wins of verlies. Tydraamwerk - Past datums waarop toets ing plaasgevind. Heelal - Voorrade wat ingesluit is in die backtest. Wisselvalligheid maatreëls - Maksimum persentasie onderstebo en negatiewe kant. Gemiddeldes - Persentasie gemiddelde wins en gemiddelde verlies, gemiddelde bars gehou. Blootstelling - Persentasie van kapitaal belê (of blootgestel word aan die mark). Verhoudings - Oorwinning-tot-verliese verhouding. Geannualiseerde opbrengs - Persentasie opbrengs oor 'n jaar. Risiko-aangepaste opbrengs - Persentasie opbrengs as 'n funksie van risiko. Tipies, sal back testing sagteware twee skerms wat belangrik is nie. Die eerste kan die handelaar om die instellings aan te pas vir back testing. Hierdie veranderinge sluit alles van tyd tot kommissie koste. Hier is 'n voorbeeld van so 'n skerm in AmiBroker: Die tweede skerm is die werklike back testing resultate verslag. Dit is hier waar jy al die bogenoemde statistieke kan kry. Weereens, hier is 'n voorbeeld van hierdie skerm in AmiBroker: In die algemeen, die meeste handel sagteware bevat soortgelyke elemente. Sommige hoë-end sagteware programme sluit ook bykomende funksies outomatiese posisie sizing, optimalisering en ander meer gevorderde funksies uit te voer. Die 10 Gebooie Daar is baie faktore handelaars aandag gee aan wanneer hulle back testing handel strategieë. Hier is 'n lys van die 10 mees belangrike dinge om te onthou, terwyl back testing: Neem in ag die breë mark tendense in die tyd waarin 'n gegewe strategie is getoets. Byvoorbeeld, as 'n strategie was net backtested vanaf 1999-2000, is dit dalk nie goed vaar in 'n beermark. Dit is dikwels 'n goeie idee om backtest oor 'n lang tyd dat 'n hele paar verskillende tipes marktoestande sluit. Neem in ag die heelal waarin back testing plaasgevind. Byvoorbeeld, as 'n breë mark stelsel is getoets met 'n heelal wat bestaan uit tegnologie-aandele, kan dit nie goed doen in verskillende sektore. As 'n algemene reël, indien 'n strategie is gerig op 'n spesifieke genre van voorraad, beperk die heelal aan dié genre, maar in alle ander gevalle, in stand te hou 'n groot heelal vir toetsdoeleindes. Wisselvalligheid maatreëls is uiters belangrik om te oorweeg in die ontwikkeling van 'n handel stelsel. Dit is veral waar vir aged rekeninge, wat is onderhewig aan marge oproepe as hul aandele daal onder 'n sekere punt. Handelaars moet poog om wisselvalligheid lae om risiko te verminder en in staat stel om makliker oorgang in en uit 'n gegewe voorraad hou. Die gemiddelde aantal bars gehou is ook baie belangrik om te kyk by die ontwikkeling van 'n handel stelsel. Hoewel die meeste back testing sagteware sluit kommissie koste in die finale berekeninge, dit beteken nie dat jy moet hierdie statistiek te ignoreer. As dit moontlik is, die verhoging van jou gemiddelde aantal bars gehou kan kommissie koste te verminder, en die verbetering van jou algemene terugkeer. Blootstelling is 'n tweesnydende swaard. Verhoogde blootstelling kan lei tot hoër winste of hoër verliese, terwyl afgeneem blootstelling beteken laer winste of laer verliese. Maar in die algemeen, is dit 'n goeie idee om blootstelling onder 70 om risiko te verminder en in staat stel om makliker oorgang in en uit 'n gegewe voorraad hou. Die gemiddelde-wins / verlies statistiek, gekombineer met die oorwinnings-tot-verliese verhouding, kan nuttig wees vir die bepaling van optimale posisie sizing en geldbestuur met behulp van tegnieke soos die Kelly Criterion wees. (Sien Geldbestuur Die gebruik van die Kelly Criterion.) Handelaars kan groter posisies te neem en kommissie koste te verminder deur die verhoging van hul gemiddelde winste en die verhoging van hul oorwinnings tot verliese verhouding. Geannualiseerde opbrengs is belangrik omdat dit gebruik word as 'n instrument om 'n benchmark n stelsels terug teen ander belegging plekke. Dit is belangrik om nie net te kyk na die algehele geannualiseerde opbrengs nie, maar ook om in ag te neem die verhoog of verlaag risiko. Dit kan gedoen word deur te kyk na die risiko-aangepaste opbrengs, wat verantwoordelik is vir verskeie risikofaktore. Voordat 'n handel stelsel is aangeneem, moet dit alle ander belegging plekke klop op gelyke of minder risiko. Back testing aanpassing is uiters belangrik. Baie back testing aansoeke insette vir kommissie bedrae, ronde (of fraksionele) baie groottes, merk groottes, vereistes marge, rentekoerse, glip aannames,-posisie sizing reëls, dieselfde-bar uitgang reëls, (sleep) stop instellings en nog baie meer. T o kry die mees akkurate back testing resultate, ek t is belangrik om te stem hierdie instellings aan die makelaar wat gebruik sal word naboots wanneer die stelsel gaan woon. Back testing kan soms lei tot iets wat bekend staan as oor-optimalisering. Dit is 'n toestand waar prestasie resultate so hoog is ingeskakel om die verlede dat hulle nie meer so akkuraat in die toekoms. Dit is oor die algemeen 'n goeie idee om reëls wat van toepassing is op alle aandele, of 'n uitgesoekte versameling van geteikende aandele, en is nie gemaak om die mate waarin die reëls is nie meer verstaanbaar deur die skepper implementeer. Back testing is nie altyd die mees akkurate manier om die doeltreffendheid van 'n gegewe handel stelsel te meet. Soms strategieë wat goed presteer in die verlede versuim om goed te doen in die hede. Vorige prestasie is nie 'n aanduiding van toekomstige resultate. Maak seker dat jy papier handel 'n stelsel wat suksesvol backtested voor live gaan om seker te wees dat die strategie steeds van toepassing in die praktyk is. Gevolgtrekking back testing is een van die belangrikste aspekte van die ontwikkeling van 'n handel stelsel. As geskep en behoorlik geïnterpreteer is, kan dit help om handelaars te optimaliseer en hul strategieë te verbeter, vind 'n tegniese of teoretiese tekortkominge, asook vertroue in hul strategie te verkry voordat hulle aansoek doen dit aan die werklike wêreld markte. Hulpbronne Tradecision (www. tradecision) - High-end Trading System Development AmiBroker (www. amibroker) - Begroting Trading System Development. On n forum lees ek, iemand het voorgestel 'n strategie soortgelyk aan die een wat ek nagevors in die verlede. Hulle reëls was eenvoudig: verkoop 'n 20pt Bull Sit Smeer op Donderdag in die ure, verval die volgende week Die Kort staking moet ten minste 100 punte van die huidige lokoprys verkoop die vertikale as dit bereik 0.05 Ken 50 van jou portefeulje te hierdie handel. Hierdie strategie berus op die oortuiging dat die SPX beweeg nie meer as 100 punte in 'n 8 dag venster en dat weeklikse vol is duur. As ons kyk na die afgelope 15 jaar, vind ek dit waar is 99,31 van die tyd. Daar is 26 gevalle uit 3752 monsters waar die mark verskuif meer as 100 punte. Verskeie van hulle was tydens die krisis in 2008, 2001, maar die mees onlangse tydperk was in Oktober 2014. Gelukkig vir hierdie strategie, is dit nie plaasgevind het nie op 'n Donderdag so dit het 'n gelukkige slaag. Hier is die reëls vir hierdie strategie: Ek kies 10:00 op Donderdag om die handel te plaas. Let ook daarop dat glip en kommissies word ook in ag geneem word. Ek getoets hierdie strategie van Januarie 2008 tot Desember 2014. Die resultate is belowend. Algehele, hierdie handel presteer baie goed na 2011. Voor 2011, is dit relatief plat. Grootliks omdat, terwyl daar weeklikse verval was, was daar nie genoeg stakings in dié verval te voldoen ambagte vind. Soveel van die tyd wat dit net sit uit die mark, en verhandel die maandelikse verval. Gedurende hierdie tydperk plaasgevind het die ongeluk 2008 en terwyl die strategie het 'n groot drawdown tydens so 'n geval, in die groter prentjie dit het redelik goed. Maar dit is moeilik om gevolgtrekkings gegee gaan sit uit die die mark 75 van die tyd gedurende hierdie tydperk. Vanaf 2011 af, die handel regtig optel stoom. Dit is binne 'n handelsmerk elke week deur hierdie punt. Dit is ook tydens 'n bullopie, sodat die handel as 'n wind op sy rug. Maar jy kan sien die onttrekkings (laer grafiek) is relatief klein. Maar hoekom 100 punte ek dink dit is gekies vir die rede dat die mark byna nooit beweeg dat daar nog baie in daardie tydperk (99,31 onthou). Maar 100 punte vandag (5 skuif) is baie anders as 'n 100 punte in 2009 (8-13 skuif). So ek moet ook kyk na die persentasie beweeg. Ek getoets 4.5, 5, 6 en 7. 4.5 20pt Vertikale Smeer 4.5 vanaf Spot 5 Portefeulje Marge PM vereis 16 die kantlyn as regt doen en 1.6 die kantlyn 'n kontant marge rekening sou. Maar PM marge is veel meer vloeistof as die ander. As die mark daal, is die vereiste marge toegeneem. Die besonderhede van PM margining is baie meer kompleks 8211, maar ter wille van eenvoud en as gevolg van die feit Ek kan die PM marge bereken nie, sal ek neem aan dit is 'n konstante persentasie van Regt marge. Kort Puts I8217m gaan om te fokus op die kort wan sedert die kort oproepe is 'n kleiner deel van die algehele winste. Oproepe is baie goedkoop in vergelyking met die wan, en Karen berig verkoop die helfte van die aantal oproepe na wan. I8217m seker dit dra by tot haar bottom line, maar vir eenvoud, sal Ek hulle laat uit vir nou. Die volgende toon die risikoprofiel vir die SPX 1875 kort gestel is, as van die begin van April .. Dit handel baat 600 indien die SPX sluit bo 1875 in 52 dae. Maar kyk na die P / L in die prys snye jy kan sien hoe vinnig hierdie handel verloor waarde soos die mark daal. As die mark daal -12, sal die handel onder die water wees deur 7.4k. Eintlik is sy erger as wat as dit nie in ag neem enige veranderinge aan Vega as gevolg van die daling. Met PM margining, die waarde op 'n -12 druppel moet groter wees as jou account8217s netto likiditeit wees. So as jy 'n 1M portefeulje, kan jy verkoop 135 kontrakte. Maar as die mark val of wisselvalligheid toeneem, sal jou -12 berekening verhoog en jy sal in 'n close-net status geplaas word. Toets Reëls I8217m nie van plan om te probeer om perfek te herhaal Karen8217s ambagte want dit is onmoontlik 8211, maar eerder te konsentreer op die lewensvatbaarheid van die verkoop van kort wan. Spesifiek: Sell Puts gebruik te maak van 50 van marge Sell Plaas op 2SD Sell Plaas tussen 40-56 dae na verstryking Open 1 handel 'n week. Die ideaal is op 'n groot af dag. Elke handel gebruik 25 van toekenning handel (of 12.5 van marge) Slegs hou 4 oop ambagte op 'n slag Close wan vroeë wanneer hulle bereik 80 van wins Opbrengste word saamgestel. Ek benader PM marge as 30 van Reg-T (2X wat ek hierbo gevind). Onder die ideale situasie, moet ambagte gesluit op 80 wins in ongeveer 4 weke. Kort Puts 8211 geen aanpassings ek eers wil sien hoe sleg kort wan kan wees. As jy aan die slaap op die wiel was en het niks gedoen om jou posisie te beskerm, is jou rekening duidelik gelikwideer word, en vinnig. Let dit is op 50 kantlyn, maar ek het gesien, selfs met behulp van 25 marge by die opstel van die ambagte, sal waarskynlik lei tot 'n marge oproep. Kort Puts 8211 verkoop teen 30 PITM 70 kans het om in OTM is belangrik om Karen8217s strategie (of 30 ITM). Dit maak sin. Omstreeks daardie punt, Gamma begin versnel. Hierdie toets sal net maak die handel by die vra toe ooit die delta van die put is GT 0.30 (a rought benadering tot 30 ITM). Dit is duidelik dat dit alleen dramaties help beskerm die posisie. Daar is 'n hele paar groot druppels (-30-50) maar algehele, die strategie is redelik winsgewend te danke aan die lang nogal tydperk in 2013-2014. Kort Puts 8211 Roll neersit op 30 PITM Maar Karen nie net sluit haar wan, sy rol hulle af, soms verhoog daardie posisies (soos ek dit verstaan) en verkoop meer oproepe om te help om die verlies. Hierdie toets toon die resultate van die rol af in die wan en die plasing van 'n ander 2SD handel op dieselfde verstryking. Dit is interessant om daarop te let dat dit maak sake te vererger. Soos optel pennies in die voorkant van 'n stoomroller. Die aanvanklike 2008-ongeluk verloor 75 van die rekening waarde. Die daaropvolgende druppels is soortgelyk in grootte aan diegene sonder die rolle. Ten slotte Die 2008/2009 data geneem moet word met 'n korrel sout as daar geen weekblaaie om handel te dryf. As die ineenstorting van 2008 gebeur het vandag, ek dink die resultate sal effens beter wees as gevolg van die feit dat jy jou wisselvalligheid risiko oor meer verval kon versprei. Ek was ook verbaas om te sien dat rollende het sake vererger. True, is dit nie Karen8217s strategie. Sy verkoop ook oproepe, maar ek don8217t weet hoe die oproepe kan maak daardie gapings. Berig Karen het 'n wins in 2008, maar ek is nie seker of sy openbaar hoe. I8217m nie seker dat sy as gevolg van die dieselfde reëls of nie. Sy waarskynlik is as gevolg van die tendens en handel minder wan / meer 'n beroep op die pad af. En waarskynlik op kleiner skaal. Vervolg. Dit is aan my uitgewys dat die ouens by TastyTrade nie hul Sunnyside Up strategie handel oor aandele met 'n gemiddelde volume minder as 2m. Ek don8217t hierdie onthou in die video, maar blykbaar is dit algemene kennis vir diegene wat die skou te volg. Dit is die hersiene grafiek by die neem van die volume in ag neem. Die eerste ding om te let is dat die ISRG handel nie ingesluit en die rekening toon 'n wins te maak. Daar is effens minder ambagte, maar oor die algemeen sien ek 'n 93 wen koers (25 oorwinnings oor 27 ambagte). Dat 'n mens groot verlies was NFLX. Hoewel dit die prestasie verwoes op daardie punt, die herstel was redelik vinnig. Die tweede ding om daarop te let is dat hierdie resultate redelik nou ooreenstem met wat TT in hul video segment. Vir glimlag, hier is die 3-jaar prestasie met die onderliggende drumpel tot 50 en die volume op 2M: Dit massiewe daling is nie meer NFLX (sy die druppel net voor), maar GMCR. In plaas van 27 ambagte was daar 73 met 'n oorwinning verhouding van 86, maar 'n hoër gemiddelde opbrengs. Ek don8217t gewoonlik volg TastyTrade. Nie omdat hulle nie 'n goeie inhoud, maar net don8217t ek die tyd het. Maar 'n paar keer hierdie strategie Sunnyside Up gekruis my lessenaar. Ek het aanvanklik kyk na die video beskrywing van die handel. Ek was geïnteresseerd. Dit beskryf 'n verdienste handel wat goeie resultate het egter die onderstebo ingesluit 'n naakte kort oproep. Ek papier verhandel paar ambagte en sien massiewe blowouts (GMCR). Ek het gedink dit is heeltemal te riskant vir my. Dit dan my lessenaar gekruis weer maande later, het ek gedink ek sou 'n paar papier ambagte te volg en ek het 'n mooi groot verlies weer (SPLK hierdie tyd). Maar dit is duidelik my steekproefgrootte was klein en miskien is ek hulle keuse verkeerd. Een ding wat my regtig pla oor die video is dit ontbreek besonderhede. Hulle gee jou parameters en 'n paar statistieke, maar don8217t show jy P / L kurwes of onttrekkings. Oorweging daar is naak kort posisies, vind ek hierdie twyfelagtige. Kom ons toets dit. Die Trade Dit handel behels die aankoop van 'n OTM bul oproep verspreiding en verkoop van 'n naakte oproep wat 84 OTM op die naaste verstryking. Die blote oproep moet in voldoende krediet te bring om te betaal vir die verspreiding. Die vakbond is geplaas reg voor die verdienste aankondiging, en die handel is die volgende dag gesluit. Voorbeeld behulp LULU om die bou te toon. As hulle in die video beskryf, kan verdienste gaan een van drie maniere: op, af of nêrens. Dit handel kan jy 'n weddenskap te plaas op twee van daardie, die opneem van die wisselvalligheid geliefdes, maar laat jou swaar blootgestel op die derde. Die meerderheid van die verdienste het in die mark makers verwagtinge te lê. Die plasing van die blote oproep 84 OTM plekke dit goed buite 1 SD van die verwagte beweeg. Ek don8217t veral soos onverskanste posisies op binêre gebeure soos hierdie, maar dit is 'n lekker opstel. Lekker handel toon die volgende resultate vir die toets van 3 jaar werd ambagte. Hierdie lyk mooi uitslae, maar wel dat hulle don8217t praat oor daardie twee verloor ambagte, of het ek vang hoe hulle die ambagte te ken. Is dit 1 kontrak per handel of tot X van marge per handel. I8217ll neem aan hulle wil min of meer dieselfde bedrag per handel risiko. Aangesien hulle noem baie duur hout, en die marge op hierdie baie hoog is, I8217ll aanvaar om 'n aanvanklike maksimum marge van 20k per handel. Die toets I8217ll probeer om by dieselfde parameters soos TT. Hulle noem dit net werk op duur aandele, maar ek didn8217t vang die drumpel prys, so ek sal begin met 'n minimum onderliggende 100. Ek is ook van plan om die delta gebruik op die kort oproep as 'n plaasvervanger vir die ITM. Nie volmaak nie, maar hoe nader aan verstryking, hoe nader hierdie getalle bymekaar. Dit is die wins en verlies kurwe vir die laaste 3 jaar eindig 30/07 (op die oomblik het ek data tot hierdie datum). Dit is nie-kers opgetel resultate. Dit is eenvoudig die laaste 3 jaar van data van die laaste data punt wat ek het. That8217s n redelik steil afname te danke aan ISRG8217s verdienste. Ek dubbel gekontroleer die resultate in TOS8217s thinkback: Seker genoeg TOS bevestig my resultate. Ook, TOS toon 'n IV rang van rondom 85 vir ISRG op daardie dag. Ek dink deur al die rekeninge, dit is 'n handelsmerk wat goed val binne hul grense. Maar dit blaas weg 3 jaar se winste oornag. As ek die onderliggende prys drumpel tot 50 verander, kry ek die volgende resultate: 'n Veel meer rotsagtige rit, maar ten minste winsgewend te maak. Uit nuuskierigheid, het ek ook by hierdie handel oor die afgelope 5 jaar. Vreemd genoeg, hierdie handel Opstellings was baie moeilik om te vind voor 3 jaar gelede. Daar wasn8217t net genoeg vol bod in die kort oproepe van wat ek kan sien. Slot Ek gee toe dat ek redelik konserwatief as dit kom by handel. Ek hou van verdienste gebeure, maar dit handel maak my senuweeagtig. Eerstens, die opbrengs is nie so groot. Ek hou van 'n 2 terugkeer oornag, maar die handel setup is moeilik om te vind. Tweedens, is daar 'n paar baie groot verliese (ISRG, GOOG, GMCR, CMG, NFLX) dat enige wins wat jy mag hê kan oorweldig. Wanneer 3 jaar van winste kan vernietig word met 1 slegte handel, sowel that8217s net 'n handel setup Ek don8217t regtig wil. Seker slegte ambagte kan gebeur in ander setups en het 'n soortgelyke gevolge, maar dit is oornag. Daar is geen moontlikheid om hierdie handel binne mark ure te bestuur. Hierdie week gaan ons kyk na die implikasies wat geïmpliseer wisselvalligheid het op yster Condor ambagte. Kan die geïmpliseerde wisselvalligheid wees 'n goeie aanduiding van wanneer of waar om 'n handelsmerk te begin met tik, kan kyk na die geïmpliseer wisselvalligheid van die OTM opsies vir die RUT vir die eerste drie maande verval die afgelope 9 jaar: Die voorkant maand is beslis meer wisselvallig as ons sou verwag nie, maar die 2de en 3de maande kyk na mekaar op te spoor nou. Ons kan sien dat die minimum is sowat 15 en die maksimum is in die omgewing van 70. Let daarop dat ek die berekening van die geïmpliseerde wisselvalligheid van die opsie ketting as 'n geweegde-gemiddelde van die OTM option8217s IVS. Hierdie toetse sal deur die volgende IV drempels: 0.10, 0,125, 0,15, 0,175, 0,20, 0,225, 0,25, 0,30, 0,40, 0,5, 0,6, 0,7 Nota soos die grafiek toon, moet ons nie enige ambagte met 'n IV verwag onder 0.10. Die gebruik van hierdie waarde dien as 'n gesonde verstand tjek op die resultate. IVS Groter as die Drempel Die eerste toetslopie gebruik die IV as 'n minimum drempel toetrede tot 'n handel. Vir voorbeelde, handel dryf met 'n minimum IV van 25 sou waarskynlik nie betree 'n handel wanneer hierdie artikel is geskryf (IV is sowat 16). Die boonste ry is die IVS. Die eerste ding om te let is dat ambagte wat 'n IV bo 30 is baie moeilik om te kom deur. Ambagte meer as 30 plaasgevind het minder as 14 keer in die afgelope 10 jaar. Die data toon hierbo vir hierdie hoë vol ambagte is interessant, maar nie getel kan word op as gevolg van die grootte baie lae bevolking. Maar dit is interessant om daarop te let dat daar dalk 'n voordeel vir 'n lae delta ambagte het 'n baie hoë IVS oor hoë delta ambagte. In die algemeen sou ek sê dat daar 'n marginale uitwerking wanneer die gebruik van IV as die enigste toelatingskriteria tot die IV begin om noord van 22.5. Tussen 'n IV van 22.5 en 30 is daar 'n beduidende steekproefgrootte en die IV drumpel, veral teen 'n laer deltas, lyk die handel bevoordeel. Verwagte opbrengste oor Minimum IV As ons kyk na 'n grafiek van die verwagte opbrengs gebaseer op die gebruik van 'n minimum IV drumpel kan ons 'n paar patrone te sien. In die eerste plek vir die uiters hoë IV ambagte (wat baie skaars is), die lae delta Front Maand ambagte te voer baie goed, net soos al die delta in die 3de maand. Maar weereens, dit is gebaseer op 'n baie klein steekproefgrootte. Tweede, baie handelaars dikwels daarop dat Condor ambagte wanneer die IV is onder 8216X8217 is nie die moeite werd. Terwyl ek hier skryf, die VIX en RVX is by uiterste laagtepunte, en hierdie kommentaar is 'n dikwels gedeel sentiment. Maar volgens hierdie data, doesn8217t dit regtig opstaan. Die lae IV ambagte doen goed. Maar ons moet wag vir 'n paar meer toetse om seker te wees die uitwerking daarvan is te danke aan die lae IV ambagte en nie gestut deur ander hoë-IV ambagte. IVS minder as Drempel kan nou kyk na die omgekeerde situasie Wat gebeur as ons 'n boonste drempel plaas op die inskrywing IV van 'n handelsmerk. Verbetering in wins Factor deur maksimum IV vlakke (IV in kolomme) Nou kan ons sien dat die baie lae IV ambagte was baie moeiliker om te kom deur, behalwe vir die Front Maand. 'n maksimum IV drumpel opstel van mag 'n nadeel aan 'n hoë delta Front Maand ambagte, maar grootliks die effek is marginale. Die Front Maand, lae IV ambagte (d. w.z jonger as 18) verskyn om beter as die basislyn wat bewys dat daar 'n goeie IC handel dryf in 'n lae wisselvalligheid omgewings kan wees bied voer. Die meeste van die ambagte in die tweede maand te hê marginale uitwerking. Maar die derde maand verskyn om nie-marginale verbetering in ambagte het met IV minder as 20. IV Tussen Drempels Nou kan ons kyk na kombineer 'n onderste en boonste drumpel en kyk of enige patrone na vore. Verbetering in wins Factor tussen Begrensde IV wissel As jy was om net handel binne 'n spesifieke reeks, laer IV omgewings sou eintlik gee jou 'n hupstoot te gee. Daar is ook 'n paar goeie scenario in die Front Maand met IVS tussen 25 en 50. As jy net wil om handel te dryf in die baie hoë IV reekse, sal jy 'n lang tyd wag om 'n handelsmerk te inisieer, maar jy is ook die beste aangeraai om te gebruik die Terug Maand ambagte. Van hierdie tabel kan ons sien die grootste verbeterings is: IV tussen 13 en 18: Laer Delta in enige maand. IV tussen 18 en 20: Baie laag delta voorkant maand ambagte, of laer delta ambagte in die derde maand. IV tussen 20 en 30: Daar is geen duidelike wenner. Die meeste bedrywe lyk effens beïnvloed. IV tussen 30 en 50: Lae Delta Front Maand IV meer as 50: derde maand verhandel So8230 kan ons dit gebruik om te help kies 'n beter posisie. Verwagte opbrengs met begrensde IV reekse. Bo is 'n hittekaart van die verwagte opbrengs van al die bedrywe met begrens stilswyende wisselings. Diegene ambagte met 'n baie lae aantal ambagte is omkring in rooi. Elke kolom gekleur volgens die die beste en swakste presteerders vir daardie IV reeks. Let op die tendens in die rug maande: hoë delta ambagte te voer erger as die IV reeks verhoog, behalwe uiterste vlakke. Vandag, die IVS die groef is 15.3, 16.6 en 17.9 van hierdie skrif. Hulle almal val vierkantig in die tweede kolom. Volgens hierdie data, kan dit die mees voordelig is om 'n front-Maand handel met Deltas tussen 15 en 22, of 'n back maand handel met deltas onder 22. Vir my ingaan nie, hierdie soort van verdryf die oortuiging dat daar nie goeie opbrengste in lae wisselvalligheid omgewings. Om die waarheid te volgens hierdie data, die voorkant maand ambagte in die 13 tot 20 delta reeks uit verrig wat in 20 tot 25. Die teendeel van wat ek verstaan baie mense glo. MAAR, hierdie ambagte is al gehou om verstryking, en dit is oor die algemeen nie practiced8230 Gevolgtrekking Lae IV omgewings kan nie so erg wees as wat baie mense klaarblyklik beweer. Om die waarheid te het die Midde-IV reeks histories gewys om effens erger te voer. Maar in beide gevalle, kan IV 'n baie nuttige hulpmiddel in die kies wees watter maand en wat tref om te gaan. Glo dit of nie, hierdie toets het my 'n lang ruk. Ek het gedink dit gaan triviale te implementeer nie, maar ek het om interessante nuggets te ondersoek (asook 'n baie refactoring my kodebasis). Maar die poging is die moeite werd en ek can8217t wag om hierdie konsepte te toets oor 'n breër basis van instrumente. Toets Files: backtest Bull Sit versprei, Bear Call versprei, Bull Call versprei, Bear Sit Smeer Bestuur risiko en backtest kernstrategieë: Lank Call, Long Put Kort Sit Leer hoe om opsie stakings deur back-toets te kies en seleksie optimalisering opsies analiseer opsies strategie prestasie en bekragtig handel oor idees met behulp van historiese data Filter strategieë deur wisselvalligheid, Grieke, afstand na gelykbreek, tegniese prestasie en nog baie meer Oscreener kan jy opsie-strategieë backtest met historiese prestasie metrieke vir strategie-analise en optimalisering. Monitor jou strategieë, jou risiko, behalwe skerms en stel kennisgewings van jou Oscreener paneelbord opsie handel gemaak so eenvoudig: a) Kies vertoning parameters van die linker menu b) Gee stop verlies () van agter tester spyskaart c) Toets jou strategie en aanpas baie ander parameters. Optimaliseer jou strategie deur die keuse van die regte trefprys: Die keuse van die regte trefprys wanneer die handel opsies is die kans op sukses kan bepaal vs mislukking in 'n lang termyn. - Hoë out-of-the-geld opsie tref GT lei tot hoë wins vs verlies verhouding GT maar 'n lae waarskynlikheid van 'n suksesvolle handel - laag in-die-geld opsie tref GT lei tot lae wins vs verlies verhouding GT maar 'n hoë waarskynlikheid van 'n suksesvolle handel Oscreener Backtester bied waarskynlikheid statistieke te help handelaars identifiseer optimale strategieë sonder gevaar enige kapitaal. Vir die aktiewe handelaar werk Oscreener met gedefinieerde groepe en al optionable aandele (ETF's en indekse) Oscreener het 'n ryk versameling van screening funksies, waaronder Max risiko, teiken terugkeer, Afstand na gelykbreek, Grieke, geïmpliseer wisselvalligheid en selfs verwante Voorraad tegniese ontleding. Die volgende opsie-strategieë is tans beskikbaar om backtest: backtest Bull Sit Smeer opsie strategie (neutraal te Bullish tendens) backtest Bear Call Smeer opsie strategie (neutraal te lomp tendens) backtest Bull Call Smeer opsie strategie (neutraal te Bullish tendens) backtest Bear Sit Smeer opsie strategie (neutraal te lomp tendens) backtest Lang verkoopopsie strategie (lomp tendens) backtest Long Call opsie strategie (Bullish tendens) backtest Kort verkoopopsie strategie (neutraal te Bullish tendens) Die volgende vertoning parameters word ondersteun vir back testing opsie-strategieë: 1) opsies strategie Screening parameters: a. Spesifiseer individuele aandele of aandele te skep portefeulje of skerm hele opsies mark en backtest jou opsie strategie. b. Opsie Strategie Return (in) ook bekend as die opbrengs op risiko. c. Begroting per strategie of maksimum risiko (in Amerikaanse dollar) d. Verstryking tydperke e. Front Volatiliteit (geïmpliseerde Volatiliteit) f. Grieke - Delta, Gamma, Theta, Vega g Trading volume - Minimum aantal kontrakte verhandel op 'n enkele been van geselekteerde opsies strategie h. Afstand na gelykbreek in by elke opsie strategie i. Equity Daily, weeklikse, maandelikse, kwartaallikse Tegniese Prestasie in j. Equity Tegniese 5,20,50,100 daagse bewegende gemiddelde bo / onder in. 2) Risiko visualisering. Individuele aandele kaarte te visualiseer teiken wins, risiko en afstand na verstryking van elke opsie strategie. Byvoorbeeld Maart Bull Sit Smeer op SHW vroeg in Desember gee wins van 15 op belegging wanneer aandele prys steeds tendens en styg of verander tendens en bly neutraal. Die strategie kan nog steeds in wins selfs al SHW voorraad val 9. (Risiko visualisering vertoon op die monster grafiek) 3) Opsie strategie periodieke opgawes statistieke. Opsies strategie terug toets oor gekies tydperke tot verstryking. (Opsie strategie periodieke opgawes statistieke) 4) Historiese strategie toegang en uitgang punte duidelik sigbaar in 'n multi-kolom formaat. Toegang en uitgang aandele prys, teiken wins / werklike wins in en afstand te gelykbreek, vra / bodprys, Grieke, wisselvalligheid en nog baie meer. Oscreener verbeter sigbaarheid in ambagte en laat handelaars om risiko meer effectively. Backtesting Stock opsie-strategieë te bestuur Hallo, ek is 'n bietjie nuwe handel opsies en ek het 'n paar idees oor hoe om my begin handel dryf. Ek gebruik 'n paar voorraad vertoners om 'n goeie optionable aandele te vind. Ek is ook die gebruik van hierdie om vertikale krediet verspreiding strategieë te bou waar loon is 10-20 vs risiko en gelykbreekpunt is ver van bestaande aandele prys. Ek is ook oorweeg die gebruik van eenvoudige Long Call opsies, maar nie seker watter strategie is beter. Is daar iemand weet 'n goeie hulpmiddel vir back testing opsie-strategieë ideaal nie duur en maklik om te gebruik. 11 Junie 2014, 16:35 geword Junie 2014 Die probleem met opsie terug toets is die groot aantal stakings en verstryking maande vir 'n data verskaffer. Ek koop 'n paar duisend dollar van opsie data 'n paar jaar gelede en het 'n eenvoudige hulpmiddel vir my behoeftes, maar dit was nie maklik om te gebruik of te hou opgedateer. 'N Vriendin van my het Quanty Carlo, wat is 'n opsie terug toets instrument. Hulle is in beta op die oomblik, maar moes iets later vrygelaat vanjaar. Dit het 'n baie mooi soek koppelvlak en is waarskynlik gaan om 'n fantastiese instrument wees. Ek weet dit sal nie vry wees. waarskynlik onder 50 of 100 per maand om dit te gebruik. As jy OptionVue, OptionNET Explorer of 'n makelaar rekening Dink of swem het, kan jy hulle opsie terug gebruik toets gereedskap te toets terug. Die meer handleiding as Quanty Carlo (wat nog redelik beskikbaar isnt). Tom Nunamaker 12 Junie 2014, 20:38 geword April 2014 Oorspronklik gepos deur JamieLarin Hallo, ek is 'n bietjie nuwe handel opsies en ek het 'n paar idees oor hoe om my begin handel dryf. Ek gebruik 'n paar voorraad vertoners om 'n goeie optionable aandele te vind. Ek is ook die gebruik van hierdie om vertikale krediet verspreiding strategieë te bou waar loon is 10-20 vs risiko en gelykbreekpunt is ver van bestaande aandele prys. Ek is ook oorweeg die gebruik van eenvoudige Long Call opsies, maar nie seker watter strategie is beter. Is daar iemand weet 'n goeie hulpmiddel vir back testing opsie-strategieë ideaal nie duur en maklik om te gebruik. Met ThinkOrSwim, kan jy 'n rekening oop te maak en selfs nie nodig het om dit te finansier op die eerste. Jy sal real-time kwotasies, funksies van die TOS platform te kry. Dit het die ThinkBack historiese data - wat hoofsaaklik gefokus op die einde van die dag data. Vir 'n vinnige backtests dat slegs bod / vra data vereis sluiting, hierdie funksie is meer as voldoende. Die TOS OnDe mand funksie maak voorsiening vir die gebruiker om 'n spesifieke datum te stel en dan sal dit deur middel vorentoe uit daardie tyd punt blaai. Dit is baie goed - jy kan ambagte te voer as dit kom en dan te sien hoe die opsies versprei ontvou daarna. Dit bied bie / vra data, Grieke, ens op 'n intraday basis. Dit verg 'n goeie bedrag van die geheue toekenning as jy ver terug te gaan en ook kyk na verskeie aandele en ETF's. Sterkte - altyd 'n goeie idee om jou idees / strategieë backtest. Moenie weggooi jou swaarverdiende op voorgevoelens, gerugte, ens winsgewende handel veral in opsies is hoogs gefokus-presisie gebaseer beplande poging
No comments:
Post a Comment